一轉眼快半個月沒有發表文章~

實在是太忙太累了~唉唉~

就把今天特別寫在Plurk的看法列出來吧~

文章就不特別整理了~大體上是紓發對於大盤指數與期貨間的看法~

以及回測與最佳化的處理~還有選擇操作方式的心態等等~


我也不確定我做的對不對~我ㄧ開始當然是用期貨來做最佳化~

但是後來發現不少問題~比如正逆價差、換倉換月跳空、現貨收盤期貨尾盤拉殺盤... ..

後來我的看法是:既然我的策略是看收盤的狀況來決定今日的盤勢~

那就該以現貨的價格來回測~至於評估方面~我就直接以指數的點數乘以200來估算~

其實大盤指數回測與期貨連續回測~期間有很多議題可以探討~

比如説參數最佳化的不同步~回測績效的差異~

這部份有空可以討論啊~不過我覺得~做短單做分線應該用期貨連續~

做大波段做日線甚至周線就該用大盤指數~

關於大盤收盤後的期貨走勢~我比較偏向楚大的看法~

若收盤後期貨還在往某一方向噴出~就是在嘎多單或是空單~

其實沒有很特別的理由~常常隔天就反向開出~

又~期貨的開盤意義其實有限~這政大應該也認同吧~

才會有避開第一根K棒的對策~且大部分要等現貨開盤後的期貨走勢才會穩定~

再來~現貨是主人~期貨是影子~大部分的情況幾乎是現貨的拉鋸才是重點~

期貨只是跟隨者~所以現貨拉鋸後的指數會比期貨本身有意義的多~

這點從比較現貨與期貨走勢就可以多少感受到~大部分的時候現貨走勢會比期貨和緩~

最後~大盤的開盤是反映沒有交易的那段時間人心的反應~

而開盤到收盤就是多方與空方彼此之間的角力戰爭~尤其是大盤的收盤位置常常是兵家必爭之地~

許多線型與指標都是以收盤價為計算對象~

且所有的新聞重點與關注對象都是大盤的今日收盤價相對於昨日的漲跌~

加上基金操作者與主力或是自營商等績效計算也都是以收盤價格為主來計算績效~

以及散戶賣出基金單位也是以此價格計算~自然有特別的意義存在~

因此大盤的收盤價格有著相當特殊的意義~

以上幾項重要理由~

讓我因此決定以大盤收盤價為主要依據來判斷我的期貨單到底要有怎樣的動作?

至於期貨本身的正逆價差與換倉價差等問題對我來說不是太大的問題~

因為期貨本來就有反應過度的現象存在~

至於收盤動作會有著比盤中觸價進場有著更小壓力的操作~

也許以結果來說成交的價格與整體的績效會較差~

但是能夠穩健的低壓力操作才是我現在比較重視的地方~

至於回測績效的評估~我的做法是先用加權指數回測最佳化~

回測績效就直接成以200元即可~找出參數高原後然後再拿到期貨連續來測試~

看看是否有出乎意料 的結果~若符合預期則可以採用~

當然此參數值絕對不是直接用期貨連續回測的參數~

但是就如同我所說過的大盤指數相對於期貨有較佳的參考價值~

所以只要期貨連續的回測不要有太大的問題存在~

相對於大盤指數回測有較佳的表現我就予以採用~~


關於選擇無壓力操作的看法:

這就是相同對策但是實際操作的不同取捨~這是一個概念~

要形容不容易~但是當你在決定下單的時候就會用到~

大部分的人會因為貪婪而選擇理想上最大獲利的路子去走~

但是常常結果會不如預期~

舉個例子~台指期常常開高走低或是開低走高~

貪婪的人會藉此開高放空或是開低做多~但是比較理想的用法是開高多單先出場~

或是開高空單等待先不停損等突破再認賠~也許開高放空與開低做多會有較多的獲利~

但是這種操作方式壓力大~且失敗了的停損也不好設定~


關於開盤價格意義的看法:

並非指出開盤價沒有任何意義~我也說過這是之前為開盤的時間內的總合反應~

且此價格對我們交易者來說是過去的價格~通常只是拿來檢視前日的留倉該如何處理~

基本上不太會拿來做建倉的動作~即使當沖者也會等候續的盤勢與開盤的互動來動作~

比如開很高就有很大的機率之後會下跌頂多盤堅~其實我也不知道怎麼形容~

開盤價本身有意義~但是好像交易者本身不太會拿來用~頂多用來比較~

這也如同政大自己說的~開盤完大概知道盤勢的強弱~但是後續??

創作者介紹

快樂為助人之本的幸福園地

carmalone 發表在 痞客邦 PIXNET 留言(0) 人氣()